Electro-Alfa International, companie cu acționariat majoritar românesc și activă în producția de echipamente electrice și soluții pentru infrastructura energetică, a încheiat cu succes Oferta Publică Inițială derulată pentru listarea la Bursa de Valori București. În cadrul operațiunii au fost emise aproximativ 66 de milioane de acțiuni, iar suma totală atrasă s-a ridicat la circa 580 milioane lei (echivalentul a 115 milioane euro).
Operațiunea este considerată una dintre cele mai solide listări realizate de o companie antreprenorială românească pe piața de capital locală. După finalizarea IPO-ului, Banca Europeană pentru Reconstrucție și Dezvoltare (BERD) și NN Pensii au devenit acționari semnificativi, fiecare depășind pragul de 5% din capitalul social. Valoarea de piață a companiei este estimată, în urma ofertei, la aproximativ 1,67 miliarde lei (327 milioane euro). Titlurile vor fi tranzacționate sub simbolul EAI, debutul fiind estimat în jurul datei de 3 martie 2026.
Oferta, lansată la 2 februarie, a fost închisă anticipat pe 6 februarie, pe fondul unei cereri consistente din partea investitorilor. Segmentul de retail a înregistrat un interes excepțional, cu o suprasubscriere de peste 5.800%, în timp ce și investitorii instituționali au manifestat o participare semnificativă.
Structura operațiunii a inclus două componente: o tranșă dedicată investitorilor individuali și una rezervată investitorilor instituționali. Investitorii de retail care au subscris în primele patru zile au beneficiat de un discount de 5%, prețul fiind de 8,4075 lei pe acțiune. Pentru investitorii instituționali, subscrierile s-au realizat la prețul maxim stabilit în ofertă, de 8,85 lei pe acțiune.
Inițial, tranșa de retail a fost stabilită la 10% din totalul acțiunilor oferite. În contextul interesului ridicat, compania a decis majorarea acesteia cu încă 5%, astfel încât alocarea finală pentru investitorii individuali a ajuns la 15%. Decizia a fost prezentată drept un semn de deschidere față de investitorii locali și o oportunitate oferită acestora de a participa direct la dezvoltarea unei companii antreprenoriale cu istoric de peste trei decenii și planuri clare de extindere.
Fondatorul și președintele companiei, Gheorghe Ciubotaru, a descris momentul listării drept unul cu o puternică încărcătură simbolică, evocând parcursul început în urmă cu peste 30 de ani și consolidat prin muncă, perseverență și colaborare cu parteneri strategici. Intrarea în acționariat a unor investitori instituționali de anvergură, precum BERD și NN Pensii, a fost prezentată ca o validare a strategiei și a direcției de dezvoltare asumate.
După finalizarea ofertei, capitalizarea bursieră a companiei se situează în jurul valorii de 1,7 miliarde lei, echivalentul a aproximativ 390 milioane dolari sau 327 milioane euro. Acțiunile vor fi admise la tranzacționare pe piața reglementată a BVB, sub simbolul EAI, debutul fiind estimat pentru începutul lunii martie 2026.
Reprezentanții BERD au subliniat că investiția marchează un pas relevant pentru consolidarea sectorului industrial românesc și pentru dezvoltarea pieței de capital locale. Potrivit conducerii instituției, parteneriatul reflectă încrederea în managementul companiei și în strategia sa de creștere, orientată spre modernizare, inovare și extindere a capacităților de producție.
Resursele financiare obținute în urma listării vor susține planurile de dezvoltare ale Electro-Alfa International, incluzând posibile achiziții strategice, investiții în extinderea capacităților interne, proiecte în domeniul producerii și stocării energiei, activități de cercetare-dezvoltare, extinderea pe piețe externe și asigurarea capitalului de lucru necesar implicării în proiecte de anvergură.
Intermedierea ofertei a fost realizată de SSIF Swiss Capital SA și UniCredit Bank SA, în calitate de coordonatori, în timp ce consultanța juridică a fost asigurată de Clifford Chance Badea.
Cu o experiență de aproximativ 35 de ani, Electro-Alfa International activează în domeniul echipamentelor electrice de medie și joasă tensiune, al proiectelor de tip EPC (Engineering, Procurement, Construction) și al soluțiilor de eficiență energetică. Compania este implicată în modernizarea infrastructurii critice din sectoare precum distribuția de energie, transportul feroviar, industria nucleară și energia regenerabilă. Electro-Alfa deține patru unități de producție cu o suprafață cumulată de circa 25.000 metri pătrați, un centru propriu de cercetare-dezvoltare și colaborează cu peste 500 de clienți din țară și din străinătate.
